金地拟发行110亿公司债 房企开年接连宣布融资计划


原题:金地拟发行110亿元公司债券,房企在开业后一年内陆续公布融资计划

关于募集资金的使用,金地在公告中表示,本次债券募集的资金拟用于偿还公司的到期债务或到期/转卖公司债券。

2月11日,上海证券交易所披露的信息显示“金地(集团)有限公司2020年发行公司债券”项目状态更新为“已接受”。

数据显示,上述债券为小型公开发行,计划发行金额为110亿元。发行人是金地(集团)有限公司,承销商/经理是中国国际金融有限公司,这些债券将分期发行,面值为100元。发行的公司债券期限不超过20年(含20年)。它们可以是单个术语的变体,也可以是多个术语的混合变体。

关于募集资金的使用,金地在公告中表示,本次债券募集的资金拟用于偿还公司的到期债务或到期/转卖公司债券。

除了金地,一些房地产公司最近也宣布了融资公告。2月10日,中粮控股集团(2772.HK)宣布计划于2021年发行8.75%的优先票据,期限为2.5亿美元。自2020年以来,四家上市住房公司已经发行了近14亿美元的海外融资。

同一天,根据上海清算所的消息,珠海法华实业有限公司计划于2020年发行第一批中期票据。据了解,本次中期票据的基本发行规模为3亿元,最高发行金额为5.7亿元,全部用于偿还债务融资工具的本息。

对此,中国指数研究院分析认为,住宅企业发行债券主要有以下几种情况:一是部分住宅企业进行债券互换,部分住宅企业希望延长债务期限,降低融资成本,实现债务优化。例如,龙湖的发债期相对较长。二是积极发行债券偿还到期债务;第三,一些房企未雨绸缪,考虑到疫情等不确定因素,提前做好资金配套计划,为后期释放市场需求准备充足的粮食和饲料。

据中国指数研究院统计,2020年,行业偿债规模将保持高位,叠加疫情带来的销售收入将减少,财务压力将进一步加大。其中,2020年住房债券(含海外债券)总偿还额为7493.9亿元,2021年将超过万亿至2.2亿元(公司债券4438.8亿元,海外债券3174.3亿元)。到2022年,该行业需要偿还的金额将开始下降,但仍将达到7350亿元。

值得一提的是,2月3日和4日,中国人民银行连续两天投放总计1.7万亿元的流动性,稳定市场预期,提振市场信心,让包括房地产企业在内的各行各业都能看到“金融扩张”的希望。中国指数研究所认为,从金融机构动机和市场需求两方面来看,2020年是向房地产企业发债的好时机。